尽管加密货币有这样的名字，但虚假交易并不干净。
据区块链分析公司称，从 2020 年到 2023 年，这种欺骗行为占了去中心化金融(DeFi) 生态系统中20 亿美元的交易活动。事实上，虚假交易继续玷污许多非同质化代币(NFT) 项目的声誉。即使是经验丰富的交易者也经常被虚假交易策略的狡猾性质和数据扭曲所欺骗。
在本指南中，我们将讨论加密货币中的虚假交易，包括其含义、它如何影响加密货币行业，以及交易者如何发现并主动避免它。
什么是加密货币的虚假交易？
虚假交易是一种市场操纵技术，恶意交易者试图通过人为地提高资产交易量来推高资产价值。通常，虚假交易者会在他们控制的钱包地址或交易所账户之间发送加密货币，以营造交易活跃和需求旺盛的假象。虽然看起来某种代币的交易量正在飙升——尤其是当虚假交易者使用高频交易算法时——但这些数字资产实际上在同一人手中流通。
对于外部观察者来说，虚假交易看起来像是真正的市场活动，这让他们对项目产生了虚假的信心。虚假交易的主要目的是说服许多外部交易者购买加密货币，并提高其价格、声誉和知名度。此外，虚假交易者有时会进行虚假转账，以在 DeFi 平台上领取奖励，这些平台会奖励交易量高于平均水平的用户。
什么是 NFT 虚假交易？
NFT 洗盘交易是加密货币洗盘交易的一个子类别，其中内部人员推动被称为 NFT 的独特数字收藏品的价值。与比特币 (BTC) 等可替代加密货币不同，NFT 没有 1:1 的市场价值，因为它们包含不同的数字元数据，并且在区块链上有一个特定的地址。NFT 洗盘交易者经常在他们的加密账户中以高价购买这些代币，以在 NFT 市场上制造轰动，并人为地提高NFT 项目的 最低市场价格（又称底价）。
例如，CryptoPunk #9998 NFT 似乎在 2021 年以价值 5 亿美元的借入以太坊(ETH)的价格售出，但链上转账数据显示，这是一场精心策划的加密货币洗盘交易，目的是炒作这种稀有的数字代币。内部买家将加密货币资金和 NFT 转移到他们的账户之间，以在 NFT 市场引起轰动，最终希望以超过 10 亿美元的价格转售 CryptoPunk #9998。
虚假交易如何影响加密货币市场？
加密货币虚假交易的扭曲行为会欺骗无辜的交易者，使其根据不准确的市场数据做出不明智的决定。即使在加密货币社区揭露虚假交易漏洞之后，市场情绪和信任仍会受到持续影响。具体原因如下：
模糊交易量数据：虚假交易人为地增加了加密资产的平均交易量，使得市场活动和流动性难以衡量。即使交易者对加密货币的价格图表、平均每日交易量和交易量进行了认真的研究，虚假交易产生的无效数据也会让他们对正在研究的加密货币产生错误的印象。
操纵价格：虚假交易造成的高交易量也会影响对该资产价格趋势的认知。虚假交易者试图将数字资产的市场价格引导到对他们最有利的方向，从而引诱加密货币交易者进行欺骗性交易。
损害市场信任和诚信：虚假交易损害了加密货币的公众形象，阻碍了数字资产的大规模采用。除非更多个人和机构对依赖加密交易数据充满信心，否则加密货币成为主流的可能性很小。
降低流动性：随着有关加密货币交易所虚假交易的报道不断传播，加密货币交易社区中不健康的怀疑情绪也在蔓延。虚假交易缺乏透明度，阻止了合法交易者进入市场，从而减少了做市活动并削弱了交易所流动性。
加密货币中的虚假交易是否违法？
加密货币市场的虚假交易是不道德的，但很难说这种行为是非法的还是合法的。尽管立法者和中心化加密货币交易所(CEX) 继续努力阻止虚假交易活动，但有关数字资产销售和使用的法律仍在不断变化。此外，一个国家的加密货币法律有时与另一个国家的加密货币法律相矛盾，而且加密货币政策目前还没有国际标准。
执行洗盘交易法律的另一个困难是 DeFi 服务为用户提供的匿名性。与 CEX 不同，DeFi 交易平台允许用户通过个人加密钱包中的点对点(P2P) 交换数字资产。DeFi 增强的隐私性通常使追踪洗盘交易者的身份并追究其责任变得更加困难。除非加密法律法规更加清晰和统一，并且有先进的工具来识别去中心化应用程序(dApp) 上的洗盘交易，否则洗盘交易的合法性仍处于灰色地带。
如何识别加密货币虚假交易
加密货币洗盘交易者在黑暗中操作，但交易者使用一些策略来穿透阴影。虽然发现加密货币洗盘交易并不总是那么容易，但只要有合适的工具和怀疑的眼光，就能感觉到事情不太对劲。
以下是避免虚假交易的几个关键事项：
寻找高频交易活动：虚假交易者通常会使用高频交易算法在几毫秒内下达数千个订单或进行钱包转账。如果您注意到同一实体之间的加密货币交易所中有多个价格几乎相同的订单，则这可能是虚假交易。
留意意外的交易量激增：洗盘交易的明显迹象是日均交易量快速随机增加。如果加密货币的交易量在没有任何明显推动力（例如重大新闻或软件升级）的情况下激增，则可能是洗盘交易的迹象。
比较各交易所的交易量：另一种检查加密货币交易量合法性的方法是比较各主要交易平台的交易活动。使用CoinMarketCap等加密货币价格聚合器网站上的“交易所”选项卡查看中心化和去中心化交易所(DEX)上加密货币的平均交易量，看看这些平台之间是否存在明显差异。
研究历史和基本面：仔细研究加密货币和交易所的往绩有助于确定其在市场上的声誉和基线交易活动。警惕可用数据有限的加密项目或平台，并将当前交易量与历史平均值进行比较。
随时了解最新信息：通过信誉良好的网站和Web3出版物查看与加密货币洗盘交易相关的最新新闻和动态。此外，考虑设置自动价格警报或触发器来跟踪加密货币交易所的异常活动。
