支付金融（PayFi） 是 "Payment Finance" 的缩写，指的是将支付与金融服务相结合的创新模式，旨在通过支付场景拓展金融业务，提升资金流转效率并优化用户体验。PayFi 通常涵盖支付、清算、信贷、理财、跨境结算等综合金融服务，是金融科技（FinTech）的重要分支之一。
PayFi 的核心特点
支付即服务（Payment as a Service, PaaS）
通过API或嵌入式支付解决方案，为企业和个人提供无缝的支付体验，同时叠加金融功能（如分期、信用支付等）。场景化金融
支付不再仅是交易终点，而是金融服务的起点。例如：电商平台提供“先买后付”（BNPL, Buy Now Pay Later）；
移动支付App嵌入理财、保险等产品。
数据驱动
利用支付行为数据构建用户信用模型，提供个性化金融产品（如动态授信、风险定价）。跨境整合
结合跨境支付与外汇结算、贸易融资等，降低企业国际交易成本。
PayFi 的典型应用
消费金融：花呗、信用卡分期、白条等信用支付工具。
企业金融：基于供应链支付的应收账款融资、动态贴现。
开放银行：通过支付数据共享，银行与第三方合作提供定制化服务。
加密货币支付：整合数字货币的支付与清算（如稳定币结算）。
PayFi 与传统支付的区别
| 维度 | 传统支付 | PayFi |
|---|---|---|
| 功能 | 单纯完成交易 | 支付+信贷/理财/数据服务 |
| 盈利模式 | 手续费为主 | 多元（利差、数据服务、订阅制） |
| 用户粘性 | 低（工具属性） | 高（生态绑定） |
发展趋势
嵌入式金融（Embedded Finance）：支付功能直接嵌入非金融平台（如社交App、物联网设备）。
实时支付（RTP）：结合即时清算的信贷或投资服务。
监管科技（RegTech）：在合规前提下优化支付金融的反洗钱（AML）和风控。
PayFi 的本质是 “通过支付重构金融价值链”，代表了金融业从单一服务向生态化、场景化的转型。
